Российский фондовый рынок начал вторник небольшим повышением, но затем позитивный настрой сменился усиливающимися продажами. Индекс МосБиржи снижается на 1% (2240,6). Под давлением торгуются металлурги, вновь попавшие в лапы «медведям», играющих на падении цен металлов. «Норникель» падает на 2,6%, «Северсталь» — на 2,3%, ММК – на 1,2%. РТС потерял 1,2%, находясь на уровне 1248,8 пункта. На коррекции в нефти ушли в минус бумаги нефтегазового сектора.
Роман Ткачук, старший аналитик ГК «Альпари», считает, что потенциал роста в промышленных металлах сохраняется: никель, алюминий и медь в 2011 году стоили в 1,5-2 раза дороже текущих уровней. Драйвером роста могут стать планы президента США Дональда Трампа ввести импортные пошлины на алюминий и сталь в качестве борьбы с китайскими конкурентами.
Бумаги «Полюса» (+2,1%) отскочили от своего пятимесячного минимума, нащупав поддержку на подступах к уровню 4100 руб. Инвесторы вдохновились отчетом компании. «Полюс» в 4 квартале 2017 года снизил общий объем производства золота на 10% в квартальном сопоставлении — до 580 тыс. унций в основном в результате сезонного сокращения добычи на Россыпных месторождениях.
Во второй половине дня основным ориентиром для участников локальных торгов останется характер изменения стоимости нефтяных контрактов. Взгляд экспертов на российский рынок положительный. В 2018 г. прибыли российских компаний могут вырасти на 10-15%. При сохранении текущей рыночной ситуации можно ожидать роста рынка акций на те самые 10-15% плюс порядка 5% инвестор может получить в качестве дивидендов. «Таким образом, совокупная доходность рынка акций в базовом сценарии может составить 15-20%. Учитывая ожидаемую доходность фондов облигаций на уровне 7-8%, мы рекомендуем инвесторам для получения двузначной доходности (не менее 10%) до 30% портфеля разместить в фонды акций», — говорит Владимир Веденеев, начальник управления инвестиций УК «Райффайзен Капитал».
«Магнит» теряет 1,9%, компания завершила SPO, привлекла 45,5 млрд рублей. Бумаги «Группы ЛСР» падают на 3%, в 2017 году девелопер снизил объем новых заключенных контрактов на 6%. К тому же недавно акции значительно выросли, сейчас инвесторы фиксируют прибыль. Интерес к этим бумагам подогрело сообщение эмитента о ходе выкупа собственных акций в рамках объявленной ранее программы мотивации топ-менеджмента. 3 января подконтрольная «Группе ЛСР» организация приобрела 17,3 тыс. акций ЛСР, что соответствует 0,017% от их общего количества, а 9 января состоялось приобретение аналогичного объема бумаг в количестве 18.35 тыс. акций.
Бумаги «Акрона» (+0,85%) продолжают расти, отыгрывая новости по дивидендам. Акционеры «Акрона» утвердили распределение части прибыли по результатам прошлых лет, предложенное советом директоров компании. Дивиденды по размещенным обыкновенным акциям «Акрона» составят 112 рублей на одну акцию.
Гайдаровский форум в самом разгаре. Представители российской политической и экономической элиты, бизнес-сообщества, финансовых кругов, а также зарубежные эксперты обсуждают актуальные вопросы. В том числе и санкции. Потенциальные санкции в отношении государственного долга РФ повредят в первую очередь иностранным инвесторам, заявил министр финансов РФ Антон Силуанов в интервью телеканалу «Россия 24». В условиях возможного усиления санкционного режима Россия должна опираться на свои собственные возможности. «Любые изменения санкционных режимов по отношению к России не должны влиять на нашу текущую деятельность. Мы должны четко понимать, что у нас будет достаточно средств для исполнения всех наших обязательств, заложенных в бюджете, у нас будет достаточно средств для того, чтобы выполнить все наши программы, выделить ресурсы на развитие экономики и так далее», — отметил министр. Он подчеркнул, что новый трехлетний бюджет на 2018-2020 годы учитывает именно такой подход.
Торги в Европе проходят в положительной области. Инфляция в Великобритании в декабре опустилась до 3%, на уровне прогнозов. Это оказало поддержку покупателям.
К моменту ценаBrent корректируется на 0,8% и составляет $69,7. Инвесторы решили зафиксировать накопившуюся прибыль. Еще совсем недавно цены на нефть основных эталонных сортов закрепились на трехлетних максимумах по мере того, как чистые длинные позиции профессиональных управляющих активами достигли рекордных уровней. Эксперты говорят, что Brent поднимется к отметке $75, но для этого нужна коррекция. При стоимости около $80 к активной добыче могут начать возвращаться не только сланцевые компании, но и те, кто работают на труднодоступных месторождениях.
Рубль продолжает своё уверенное укрепление. Утренний курс составил 56,36 рублей за доллар. Министр финансов РФ Антон Силуанов объяснил наблюдаемое в начале 2018 года укрепление курса рубля интересом иностранных инвесторов к активам развивающихся рынков, в том числе России. «Мы делаем все необходимое, чтобы обеспечить стабильность курса, для нас это самое главное, чтобы не было перепадов в зависимости от внешних решений — будь то цены на нефть, будь то санкции, будь то еще какие-либо притоки и оттоки капитала», — сказал он в интервью телеканалу «Россия 24» в кулуарах Гайдаровского форума.
Для российской валюты все-таки нефть остаётся главным драйвером роста. Негативные новости, такие как покупка валюты Минфином, также игнорируются. В течении недели есть все предпосылки для достижения отметки 55,75-55,85, считает Андрей Люшин, заместитель председателя правления Локо Банка.
Сегодня возвращаются инвесторы США. Из интересных событий дня стоит выделить прежде всего выход квартальной отчетности еще до начала торгов банка Citigroup и компании United Health. Если от Citi аналитики ждут выхода смешанных данных — где-то на уровне того, что мы увидели от JPMorgan или даже чуть хуже, то от United Health все ждут только позитива, рассказывает Павел Пахомов, руководитель аналитического центра «Санкт – Петербургской биржи».